洋山港石墨转子库存
洋山港石墨转子库存大概数据
| 时间 | 品名 | 库存范围 | 单位 |
|---|---|---|---|
| 2019 | 石墨转子 | 1000-2000 | 吨 |
| 2020 | 石墨转子 | 1500-2500 | 吨 |
| 2021 | 石墨转子 | 1200-2200 | 吨 |
洋山港石墨转子库存行情
洋山港石墨转子库存资讯
科创50涨超2%再创新高 存储芯片大爆发 中芯国际大涨9% 恒科指转涨
5月20日,A股震荡盘整,沪指早盘震荡调整,创业板指低开之后冲高回落,一度涨1%,科创50指数涨超2%,再创历史新高。芯片半导体继续爆发,GPU、先进封装、长鑫存储概念股等集体大涨。电力、电信、贵金属等全线调整。 港股全线低开,恒指、恒科指双双下跌,恒科指盘初一度转涨,随后再度回落,科网股分化,哔哩哔哩跌超4%,芯片半导体亦走强,华虹半导体涨超8%。 债市方面,国债期货全线上涨。商品方面,国内商品期货多数品种下跌,集运指数、燃油、原油等逆势上涨。核心市场走势: A股 :截至发稿,沪指跌0.45%,深成指跌0.37%,创业板指涨0.05%。 港股 :截至发稿,恒指跌0.55%,恒科指涨0.17%。 债市 :国债期货全线走高,截至发稿,30年期主力合约涨0.09%,10年期主力合约涨0.07%,5年期主力合约涨0.05%,2年期主力合约涨0.02%。 商品 :国内商品期货多数品种下跌,截至发稿,航运期货涨幅居前,集运指数(欧线)涨4.12%;能源品全部上涨,燃油涨2.16%;化工品多数上涨,沥青涨2.15%;新能源材料多数上涨,多晶硅涨1.79%;油脂油料全部上涨,菜油涨1.66%;贵金属跌幅居前,沪银跌4.41%;非金属建材全部下跌,玻璃跌1.46%;基本金属多数下跌,沪锡跌1.41%;黑色系多数下跌,焦煤跌0.70%;农副产品多数下跌,原木跌0.55%。 12:02 盘面上,大型科技股少部分由跌转涨,京东涨1.5%,阿里巴巴、美团飘红,小米、百度跌幅收窄,在外围芯片集体杀跌的背景下,市场存储半导体股逆势走强,兆易创新大涨超14%再创历史新高!光通讯概念股、海运股、石油股活跃。另外,美债飙涨金价走低,黄金股跌势不止,汽车股、航空股同样低迷。 11:50 个股跌多涨少,沪深京三市超4100股飘绿,上午半天成交1.92万亿。沪深两市半日成交额1.91万亿,较上个交易日放量近1000亿。板块方面,电力股集体下挫,贵金属、AI应用、短剧游戏、离境退税、金融科技、商业航天概念股跌幅靠前。半导体产业链走强,光刻机、GPU方向领涨;光伏、锂电池题材活跃。 具体来看,半导体产业链持续走强,诚邦股份3连板,市值超3700亿封测巨头、次新股盛合晶微一度暴涨近12%。上海合晶、中科飞测、长电科技、兆易创新等股票亦大涨。晶方科技、大胜达、张江高科涨停,华虹公司、寒武纪均创历史新高。 消息面,据证监会官网,长江存储控股股份有限公司发布首次公开发行股票并上市辅导备案报告。长江存储的IPO进程备受市场瞩目,其全资子公司长江存储科技在胡润研究院《2025全球独角兽榜》中,以1600亿元估值首次入围,位列中国十大独角兽第9、全球第21,成为半导体行业估值最高的新晋独角兽。 几天前,另一存储巨头——长鑫科技也有关于上市的新进展。据5月17日长鑫科技招股书,受益于算力需求持续增长、DRAM产品涨价,2026年上半年预计长鑫科技实现归母净利500亿元~570亿元。 长江证券认为,目前到2027年,全球晶圆厂设备支出将持续增长。国内龙头在刻蚀、薄膜沉积、清洗等关键设备领域市占率稳步提升,且研发投入持续加码,产品矩阵不断完善,在国产化替代趋势下长期成长性明确。 万联证券认为,国内外存储龙头均实现了较高的业绩增长,且对未来需求仍有较为强劲的指引,较高的资本支出有望为产业链带来投资机遇。AI算力建设方兴未艾,算力产业链中高景气细分赛道如PCB、存储等需求旺盛,均处于景气扩张周期,亦有望拉动上游设备及材料需求。 油气股拉升,和顺石油涨停。白酒股反弹,金徽酒涨停。 下跌方面,电力股集体调整。京能电力、大唐发电、晋控电力跌停。 中金公司指出,算电协同已成为AI发展与能源转型下的重要产业趋势。国家政策持续加码,《关于促进人工智能与能源双向赋能的行动方案》等文件明确支持绿电直连、智能调度与储能系统建设,以实现算力负荷与电力曲线高效匹配。尤其在绿电占比要求超80%的国家枢纽节点,储能配比提升与调度软件精准化将成为关键支撑,相关软硬件企业有望迎来量价齐升机遇。 11:03 华虹公司A股日内大涨逾12%,股价创历史新高。 10:30 光刻机概念局部异动,张江高科封涨停,此前晶方科技涨停,海立股份、苏大维格、上海新阳、蓝英装备、波长光电、佳先股份纷纷冲高。 10:24 存储芯片概念走强,兆易创新逼近涨停,股价续创历史新高,此前诚邦股份涨停,大港股份、金太阳、神工股份、江波龙、佰维存储跟涨。 消息面上,分析人士认为,存储芯片景气周期的持续性和强度与过往周期有所不同,国内存储产业链有望在更长周期内维持较高景气度。 10:13 中芯国际A股成交额超100亿元,日内涨超7%。 10:03 芯片产业链持续走强,算力芯片方向领涨,寒武纪涨超5%,续创历史新高,总市值突破8600亿,此前大胜达涨停,沐曦股份、翱捷科技、摩尔线程、海光信息跟涨。 09:58 恒生科技指数转涨,中芯国际大涨逾7%,华虹半导体涨逾6%。 09:50 绿电概念震荡调整,京能电力跌停,大唐发电、华电辽能跌超9%,浙能电力、晋控电力、深南电A、韶能股份、广安爱众、金开新能纷纷下挫。
2026-05-20 13:09:43美股芯片股与软件股相关性首次转负 AI驱动科技板块内部分化
美股芯片股与软件股之间的走势相关性已跌破零值,创下有记录以来首次负值,凸显出人工智能导致科技板块内部的分化日益加深。 据彭博,衡量iShares半导体ETF与iShares扩展科技软件板块ETF过去40个交易日走势关联程度的指标,于上周五首次收于负值区间,周二进一步录得-0.05。在标普500指数成分股层面,芯片与软件股的相关性虽仍为正值,但已降至1994年以来最低水平。 个股层面的分化尤为显著。存储芯片龙头美光科技今年以来累计涨幅超过150%,而企业软件公司ServiceNow则下跌逾33%,两者落差超过180个百分点。 近几个月来,投资者一直在买入半导体股票并抛售软件。随着人工智能算力基础设施支出的激增,以及英伟达和美光科技等芯片制造商的利润增长加速,这一交易策略带来了丰厚的回报。 相比之下,软件股则受到压制,主要原因是市场担心来自OpenAI和Anthropic等AI公司的竞争将侵蚀其业务,并拖累其长期营收增长。 Hirtle Callaghan公司首席投资官Brad Conger表示,投资者一直在“押注AI资本支出,并做空那些容易受到AI颠覆的股票”。他补充道,基于动量的交易策略似乎也被吸引到了这一对冲交易中。
2026-05-20 08:39:34三星电子股价转涨 报道:工会在立场上有所让步 存在达成协议的可能性
三星电子与其工会的薪酬纷争正向临界点逼近。若谈判破裂,逾4.5万名工人将于本周四发动三星史上规模最大的罢工,不仅威胁韩国出口,亦可能冲击全球半导体供应链。 此前报道称,双方周二重启政府斡旋下的谈判。调停方——韩国劳动委员会主席表示, 双方虽仍存在较大分歧,但较周一已有所收窄,达成协议的可能性依然存在。 韩国总理上周末发出警告,若谈判无法取得进展,政府将启动紧急仲裁程序,强制暂停罢工行动。 三星电子股价转涨,抹去早盘5.3%的跌幅。 政府与商界双重施压 此次罢工计划于周四启动,为期18天,三星电子作为全球最大内存芯片制造商,其产量约占韩国出口总额的四分之一。韩国商业团体已于周一公开呼吁工会放弃罢工计划,同时敦促政府"立即"援引紧急仲裁机制。 罢工威胁恰逢全球内存芯片供应告急之际。内存芯片是人工智能数据中心、智能手机及笔记本电脑的核心元器件,供需失衡已推动三星及同行近几个月利润大幅攀升。三星的主要客户涵盖Alphabet、苹果、亚马逊及英伟达等科技巨头。 三星电子董事长李在镕上周六就劳动争议公开致歉,这是他首次就此事公开表态。 薪酬差距成矛盾根源 据媒体此前报道,此次劳资对立是自2020年三星第一个工会成立后李在镕承诺摒弃打压工会做派以来,三星与工会之间最严峻的一次冲突。 矛盾的核心在于薪酬待遇与竞争对手SK海力士之间持续扩大的差距。SK海力士凭借率先向英伟达供应高带宽内存,去年对薪酬结构进行了全面调整,其奖金水平因此高出三星员工逾三倍。工会成员表示,这一差距加速了人才向SK海力士流失,也推动三星工会会员人数激增。 工会方面要求三星废除年薪50%的奖金上限,将年度营业利润的15%纳入员工共享奖金池,并将上述安排写入劳动合同。三星则提出为内存芯片部门员工发放"特别"奖金,称金额将超过SK海力士的水平,同时坚持维持现行奖金上限。 三星员工的不满情绪因公司在AI浪潮驱动下录得创纪录利润而进一步加剧。
2026-05-19 17:43:02炼钢总厂一分厂转炉BCDE厂房电气安全隐患整改项目动力电缆招标公告
1. 招标条件 本招标项目炼钢总厂一分厂转炉BCDE厂房电气安全隐患整改项目动力电缆(AGDQGSHGZHD260515288815)招标人为鞍钢电气有限责任公司生产管理室,招标项目资金来自自筹,该项目已具备招标条件,现进行公开招标。 2. 项目概况与招标范围 2.1 项目名称:炼钢总厂一分厂转炉BCDE厂房电气安全隐患整改项目动力电缆 2.2 招标失败转其他采购方式:转直接采购,转谈判采购 2.3 本项目招标内容、范围及规模详见附件《物料清单附件.pdf》。 3. 投标人资格要求 3.1 本次招标不允许联合体投标。 3.2 本次招标要求投标人须具备如下资质要求: 详见附件(如有需要) 3.3 本次招标要求投标人需满足如下注册资金要求: 生产型注册资金:20000.0(万元)及以上 3.4 本次招标要求投标人须具备如下业绩要求: 同类产品销售业绩1份,合同及对应发票。 3.5 本次招标要求投标人须具备如下能力要求、财务要求和其他要求: 财务要求:详见附件(如有需要) 能力要求:详见附件(如有需要) 其他要求:1、营业执照,2、提供全国工业品生产许可证。 3.6 本次招标要求依法必须进行招标的项目,失信被执行人投标无效。 4. 招标文件的获取 4.1 凡有意参加投标者,请于2026年05月18日11时00分至2026年06月09日08时00分(北京时间,下同),登录鞍钢智慧招投标平台http://bid.ansteel.cn下载电子招标文件。 点击查看招标详情: 》炼钢总厂一分厂转炉BCDE厂房电气安全隐患整改项目动力电缆招标公告
2026-05-19 15:21:06摩根大通:长期协议正“消灭”存储行业周期性 大幅上调三星电子、海力士、铠侠目标价
存储芯片行业正在发生一件过去三十年从未有过的事:买方主动求着卖方签长合同。 这种角色倒转背后,是AI算力军备竞赛对存储器需求的结构性拉升。云服务商们开始意识到,DRAM和NAND不再是随时能买到的大宗商品,而是AI基础设施的咽喉要塞。 为了锁定未来几年的关键产能,他们不得不用预付款和长期承诺来换取保障——这就是长期协议(LTA)。 这种商业模式的变化,正是摩根大通半导体研究分析师Jay Kwon最新研报的核心主张: 随着LTA在存储厂商出货结构中的比重攀升,P/B(市净率)这套用了几十年的估值工具已经过时,必须切换到P/E(市盈率)框架。 基于这一逻辑,摩根大通将 三星电子 目标价上调至48万韩元(按2026至2027年预期EPS给予8倍P/E), SK海力士 目标价从180万韩元大幅跳升至300万韩元, 铠侠 目标价则从38000日元直接翻倍至80000日元,成为全市场最高。 真正支撑这轮重估的底层逻辑,是一个极难被逆转的供需缺口。 测算显示,即便在激进的扩产假设下,2026到2030年间AI存储的供给依然无法填满云厂商的需求坑—— 这个缺口大约相当于每月45万片晶圆的产能。 买方无路可退,这才让卖方第一次真正拿到了定价权。 从"造出来等客买"变成"拿了钱再干活",存储行业正在向晶圆代工(Foundry)的"按单生产"模式靠拢。 LTA带来的盈利能见度,是撕掉"强周期"标签的核心手术刀。 近期的EPS上调只是开胃菜,真正决定存储巨头股价高度的,是这些长协合同带来的基本面质变。 45万片晶圆/月的缺口,把谈判筹码彻底倒手 存储行业过去的每一轮涨价,都被证明是昙花一现——扩产不可避免地把价格压回来。但这次不同,约束来自两侧的合力。 供给侧,刚从上一轮流血下行周期爬出来的存储大厂普遍患上了"扩产恐惧症"。没有确定的订单兜底,没有人愿意在边际收益不明的情况下砸重资本。 铠侠今年资本开支占营收的比例只有5%,而过去五年的均值超过20%,这种克制并非偶然,而是整个行业的集体选择。三星、SK海力士未来两年的资本开支占比同样被控制在中个位数区间。 需求侧则是反向加速。 生成式AI对服务器存储吞吐量的要求呈指数级上升,代理型AI(agentic AI)的扩散让企业级固态硬盘需求全面爆发。铠侠单季ASP环比涨幅超过100%,DRAM过去一年整体价格已经翻了三倍。 供需双向挤压的结果,是云厂商在谈判桌上失去了一切底气。 美光等已经率先披露了长协进展,其中一家美国NAND制造商签下的5份LTA合同,覆盖了其2027财年超三分之一的比特需求。行业预期,三星和SK海力士即将宣布半导体历史上规模最大的长协交易。 估值体系巨变:从“周期股”到“类代工”,LTA重塑定价权 过去十几年,资本市场对存储芯片的估值一直牢牢锚定在市净率(P/B)上。原因很简单: 产品高度同质化、议价能力弱、资本开支极大,且业绩随着宏观经济呈现剧烈的周期性波动。 但在AI时代,这一逻辑正在被彻底颠覆。摩根大通在报告中抛出了一个极具前瞻性的观点: 存储行业正在经历一场“从周期性向长期性(secular)”的结构性转变。 核心的催化剂正是长期协议(LTA)的全面普及。 随着AI服务器对HBM(高带宽内存)和企业级SSD需求的井喷,云服务提供商(CSP)出于供应链安全的考量,正主动与存储厂商签订期限长达3到5年的LTA。 据摩根大通观察,目前业内已出现多起LTA案例,甚至预计三星和SK海力士即将披露半导体史上规模最大的LTA合同。部分LTA不仅锁定了价格(或设定了价格下限),还包含了预付款机制。 这种“以销定产(Make-To-Order)”的模式,让存储大厂越来越像台积电这样的晶圆代工厂。 盈利可见性和确定性的跃升,促使华尔街开始将存储股的估值体系从传统的P/B切换至市盈率(P/E)。 摩根大通直言, LTA是推动行业重新评级的核心因素 ,并据此给出了基于2026-2027年预期收益8倍P/E的估值中枢(历史下行周期多为6倍)。 巨头分化:海力士领跑,三星“富火”,铠侠突围 尽管行业整体向上,但在这场盛宴中,各家的座次已悄然生变。 三星:补涨行情之后,特别分红是估值完成临门一脚的前置条件 三星的股价今年已经飙升143%,但在HBM上的技术落后是明显短板。目前它在HBM验证上的改善,更多是搭上了行业顺风,而非真正重夺了技术护城河。 财务面的逻辑更清晰。 DRAM和NAND的混合ASP在2026年底将分别实现同比293%和234%的涨幅,营业利润预期上调了2%到11%,但因罢工引发的劳工成本上升和税务压力,最终的EPS预期只微调了1%到5%。 更大的催化剂在于现金分配。 2024到2026年,三星可用于股东回报的资金池接近160万亿韩元,扣除常规股息后超过115万亿韩元可用于特别回报。市场倾向于直接派息而非股票回购,2026年三季度后兑现特别股息的预期已经被充分定价。如果管理层不能如期兑现,估值重塑就差了最后一块拼图。 SK海力士:年内涨超200%,但31%的EPS复合增长率说明并未到顶 SK海力士是这轮行情走得最凌厉的标的,目标价直接从180万跳升至300万韩元。支撑这个数字的核心是盈利质量的大幅改善——2026到2028年EPS复合年增长率预计达到31%。 HBM业务中ASP谈判已进入快车道,长协占比提升不仅稳住了价格基本盘,更让海力士在与云厂商的定价博弈中占据绝对主动。即使后续新产能计划铺开,2027到2028年的整体DRAM比特供应量增速依然被限制在20%以内,高毛利时代的供不应求格局持续。 现金回报路径同样清晰: 2025到2027年,高达240万亿韩元的自由现金流将全部派发给投资者(2025年14万亿,2026年66万亿,2027年160万亿),2026和2027年的股东总回报收益率分别达到5%和12%。 铠侠:326%涨幅后,投资者日一份股东回报路线图决定估值天花板能否打破 铠侠的上行逻辑最直接:Q4单季ASP环比暴涨超100%,营业利润环比翻了四倍,资本开支占比跌至5%。高利润的SSD和存储产品在总销售中的占比已从约50%升至60%,边际贡献率将在2027财年前维持在85%到90%的超高水平。 LTA已经落地——铠侠在Q4敲定了覆盖2027至2028年的中期合同。结合极度克制的扩产节奏,17万亿日元的自由现金流将在未来三年内密集释放。 目前7倍P/E推算出80000日元的目标价,仍比存储行业15年历史均值(8倍)折让10%。 这个折让的消除只有一个触发器: 投资者日上一份清晰、有力度的股东回报计划。贝恩资本主导的财团悬而未决的减持预期,是压制估值溢价的最大外部变量。赚到钱只是第一步,利润如何分配给股东,才是决定326%暴涨奇迹能否延续的关键。 新框架的有效边界:真的能告别“周期”吗? 这套推演逻辑不是没有失效边界。最大的风险内嵌在逻辑链的起点:如果LTA谈判进展不透明,或者云厂商的AI资本开支出现明显退潮,建立在"盈利确定性"上的P/E估值框架会立刻失去支撑。具体来看: 首先是AI变现的终极拷问。 摩根大通一针见血地指出,投资者仍在担忧“AI资本开支竞赛与半导体生态系统盈利能力之间存在脱节”。如果云厂商的AI大模型迟迟无法带来匹配的商业回报,或者底层技术出现突破(例如降低了AI服务器对内存的消耗),当前被极度拔高的需求预期将面临缩水风险。 其次,LTA的“契约精神”仍待考验。 历史上并非没有先例,在2017年的DRAM短缺期,厂商们也曾签订过远期采购协议,但随着需求放缓和库存高企,这些协议在随后的周期下行中被轻易推翻。 这一次,存储厂商能否通过引入第三方金融衍生品担保等方式真正强化合同的执行力,决定了“摆脱周期律”的逻辑能否站得住脚。 最后,全球产能版图的结构性演变不容忽视。 除了传统巨头在BiCS 8/10等新节点上的克制性扩张外,全球供应链的多元化趋势正在加速。随着新兴市场(如中国本土NAND产能)的逐步崛起与释放,全球存储供给端的结构正变得更加丰富。 在可预见的未来,这种区域产能的提升将对现存的全球供需平衡体系提出新的考验,行业的竞争格局也将因此增加更多维度的变量。 摩根大通认为, AI的确为存储行业送来了一副全新的“铠甲”,LTA的推行也让行业的护城河变得前所未有的宽广。但周期或许会被拉长、被熨平,却很难被彻底消灭。 在狂热的资本盛宴中,谁能在技术上持续领跑,谁能在扩产上保持克制,谁才能真正享受从“周期股”向“成长股”跨越的长期复利。
2026-05-19 08:59:59






